"JS7FOU
.JDSP)&1"'JMUFS
3FTFU#VUUPO
1
.JDSP'JMUFS
$PWFS
1
.JDSP)&1"'JMUFS
1
(SJMMF)PPL
1
1VMTBUJOH#SVTI
1
(SJMMF)PPL
1
67-BNQ
1
)FBU4BOJUJ[BUJPO
1
67-BNQ(SJMMF
1
67-BNQ4FU
1
5IFUJOZTJMWFSCBMMJOTJEFUIF
67MBNQJTQBSUPGUIFMBNQ
*UJTOPSNBMGPSUIFTJMWFSCBMMUP
SPMMGSFFMZJOTJEFUIFMBNQ
˟
67-BNQ
4BGFUZ4FOTPS
1
67-BNQ
4BGFUZ4FOTPS
1
1SFTTUIFQPXFSCVUUPOBHBJOUPOJTIWBDVVNJOH
5IFMJHIUJOEJDBUPSXJMMUVSOHSFFOXIJDIJOEJDBUFTJUJTCBDLUPTUBOECZNPEF
1SFTTUIFQPXFSCVUUPOUPPQFSBUFUIFVOJU
5IFIFBUTBOJUJ[BUJPOJOEJDBUPSXJMMCFHJOBTIJOHGPSBQQSPYJNBUFMZTFDPOET
XIJDIJOEJDBUFTUIBUUIFIFBUFSJTHFUUJOHSFBEZUPPQFSBUF0ODFUIF
BTIJOHZFMMPXMJHIUUVSOFETPMJEUIFIFBUFSJTJOGVMMPQFSBUJOHNPEF
1MVHUIFQPXFSQMVHJOUPUIFPVUMFU
DIJNFTBOEBMJUHSFFOMJHIUJOEJDBUFTUIBUUIFWBDVVNJTJOTUBOECZNPEF
4VDUJPO1VMTBUJOH#SVTI67-BNQXJMMBMMTUBSUBVUPNBUJDBMMZXIFO3":$01JTJOPQFSBUJPO
#BTJD0QFSBUJPO
1PXFS#VUUPO
$IBOHJOHUIF0QFSBUJOH.PEF
(SFFO
-JHIU
1MFBTFSFNPWFQPXFSDPSEGSPNPVUMFUUPDPNQMFUFMZTIVUPQPXFS
)FBU4BOJUJ[BUJPO
*OEJDBUPS
4"/
*5*;
"5*
0/
)&"
5
1PXFS
4UBOECZ.PEF
0QFSBUJPO
'MBTIJOH
:FMMPX-JHIU
4PMJE
:FMMPX-JHIU
)FBU4BOJUJ[BUJPOJOFFDU
"QQSPYJNBUFMZ
TFDPOET
1SFQBSBUJPOGPS)FBUJOH
˟)FBU4BOJUJ[BUJPOXJMMCFGVMMZPQFSBUJPOBMBQQSPYJNBUFMZTFDPOETBGUFSUIFWBDVVNJTQPXFSFEPO
)P
XU
P6
TF
Ӫ 1VTIBOEQVMMUIFEFWJDFTMPXMZ
BMPOHUIFGBCSJDMJLFZPVXPVME
XIFOJSPOJOHDMPUIFT,FFQUIF
3":$01BUPOUIFGBCSJDTVSGBDF
GPSUIPSPVHIFYQPTVSFPG67MJHIU
IFBUTBOJUJ[BUJPOBOETVDUJPO
QPXFS
)PXUP$MFBO
'PSCFTUSFTVMUVTFUIF3":$01BUMFBTUPODFBXFFL
:PVNBZBMTPVTFZPVS3":$01EBJMZUPGVSUIFSTBOJUJ[FZPVSGBCSJD
%VTUNJUFTBSFNPTUIFBWJMZDPODFOUSBUFEJOBSFBT
XIFSFUIFSFJTNPSFDPOUBDUXJUITLJO
6TFUIF3":$01CBDLBOEGPSUINVMUJQMF
UJNFTUPUIPSPVHIMZTBOJUJ[FUIFGBCSJD
%VTUNJUFTBSFGPVOEUPCFNPSFIFBWJMZ
DPODFOUSBUFEOFBSPVSGFFUBOEIFBE
8FSFDPNNFOE3":$01JTVTFENPSF
UIPSPVHIMZJOUIFTFBSFBT
1SJPSUPDPOUBDUJOHDVTUPNFSTVQQPSUDFOUFSUPSFRVFTUQSPEVDUSFQBJSQMFBTFSFGFSUPUIF
GPMMPXJOHUSPVCMFTIPPUJOHHVJEFMJOFT
5SPVCMF4IPPUJOH
1SPCMFNT
1PTTJCMF$BVTFBOE4PMVUJPO
1MVHUIFDPSEJOUPUIFTPDLFUBOEWFSJGZJGUIFQPXFS
CVUUPO JTPOBOEEJTQMBZTSFE*GUIFQPXFSCVUUPO
JTOPUPOWFSJGZJGUIFQMVHJTSNMZQMVHHFEJOUPUIF
TPDLFU
3":$01EPFTOPU
PQFSBUF
4VDUJPOEPFTOPUTFFN
UPCFXPSLJOHQSPQFSMZ
4VDUJPOTFFNTXFBL
4VDUJPOJTXFBLFSBOE
UIFQSPEVDUNBLFT
BCOPSNBMOPJTFT
Ӫ
7FSJGZJGUIFQPXFSTVQQMZJT"$7)[
Ӫ
.BLFTVSFUIFSFJTOPQSPCMFNXJUIUIFFMFDUSJDPVUMFU
CZQMVHHJOHBOEUFTUJOHBOPUIFSFMFDUSPOJDEFWJDF
Ӫ
3":$01IBTTPNFTBGFUZGFBUVSFTXIJDIQSFWFOUT
EBNBHFTPSDBVTFTBGFUZJTTVFGPSZPVPSZPVSGBNJMZ
0OFPGUIFTBGFUZGFBUVSFJTPWFSIFBUJOHQSFWFOUJPO
TZTUFNXIFODFSUBJOTDFOBSJPTPDDVSUIF3":$01NBZ
UFNQPSBSJMZTUPQPQFSBUJOHXIJDIJODMVEFT
Ӫ
5IFQSPEVDUIBTCFFOEFTJHOFEXJUIBDBSFGVMMZ
DBMJCSBUFETVDUJPOMFWFMUPPQUJNJ[FSFNPWBMPGBMMFSHFOT
TVDIBTEVTUNJUFNBUUFSTBOEIPVTFEVTUXJUIPVU
USBQQJOHUIFGBCSJDTJOUIFTVDUJPOJOUBLF
Ӫ
1MFBTFDIFDLJGUIFTVDUJPOJOUBLFPSUIF%VTU#PYJT
DMPHHFEXJUIIPVTFEVTUJGUIFBJSWFOUJTCMPDLFEPS
JGUIF%VTU#PY'JMUFSPSUIF.JDSP)&1"'JMUFSIBT
CFDPNFEJSUZ 1
Ӫ
8IFOUIF%VTU#PYBOEPSUIF%VTU#PY'JMUFSBSF
FYUSFNFMZDMPHHFE1MFBTFFOTVSFUIF%VTU#PYJTFNQUJFE
BOEDMFBOFE
8IFOUIFWBDVVNTVDUJPOJOMFUJTCMPDLFECZBOPCTUBDMF
PSJTDMPHHFE
7BDVVNJTVTFEGPSNPSFUIBONJOVUFTPSJGUIFEFWJDF
JTQVTIFEEPXOGPSDJCMZPOUPBTVSGBDFBOEPSJGUIFNPUPS
HFUTPWFSIFBUFE
*ODBTFUIF%VTU#PY'JMUFSJTDMPHHFEPSUIFTVDUJPOQPXFS
CFDPNFTXFBLFS
"QPTTJCMFSFBTPODPVMECFUIFQSPUFJO TLJOBLFTFUD
GPVOEJOTJEFUIFIPVTFEVTU5PTPMWFUIJTQSPCMFNSFHVMBSMZ
DMFBOUIF%VTU#PY'JMUFSCZTPBLJOHJUJOBNJYUVSFPGXBUFS
BOEEFUFSHFOU SBUJP5IFODMFBOUIFMUFSXJUIBTPGU
CSVTI
*GUIF%VTU#PY'JMUFSJTUPPPMEPSJGJUJTEBNBHFE
"GUFSVOQMVHHJOHUIFQPXFSDPSEDMFBOUIF%VTU#PY
UIFWBDVVNTVDUJPOJOMFUBOEXBJUGPSBQQSPYJNBUFMZ
IPVSTCFGPSFVTJOHJUBHBJO UIFXBJUJOHUJNFNBZWBSZ
EFQFOEJOHPOUIFSPPNUFNQFSBUVSF
Ӝ
3FQMBDFUIF%VTU#PY'JMUFSCZQVSDIBTJOHBOFXPOFBU
XXXSBZDPQDPN
Ӝ
8IFO
$IFDLJOH1PJOU
*ODFSUBJODBTFTUIF67TVSGBDFEFUFDUJPOTFOTPS
DPVMECFDPOGVTFEJGWBDVVNJTVTFEPOEBSLFS
TVSGBDFT
5IF67-BNQUVSOFE
PGGEVSJOHVTF
0UIFST
Ӫ
5IF67-BNQNJHIUUVSOJUTFMGPJGUIFWBDVVNJT
OPUEJSFDUMZJODPOUBDUXJUIUIFGBCSJD5IJTDPVME
IBQQFOXIFOBUUFNQUJOHUPVTFUIFQSPEVDUPO
VOFWFOTVSGBDFT
Ӫ
5IF67-BNQNBZOPUUVSOPOJGIPVTFEVTUPSPUIFS
GPSFJHOTVCTUBODFTDPWFSUIFTVSGBDFEFUFDUJPO
TFOTPS*OTQFDUBOESFNPWFUIFTFTVCTUBODFT 1
Ӫ
*GUIFSFJTBOFX67-BNQCFJOHSFQMBDFENBLFTVSF
JUJTTFDVSFMZJOTUBMMFECZGPMMPXJOHUIFSFQMBDFNFOU
JOTUSVDUJPO 1
Ӫ
*UJTOPSNBMGPSUIFBJSWFOUUPWFOUXBSNBJS
5IJTWFOUJMBUJPOBMTPTFSWFTBTBDPPMJOHNFDIBOJTN
GPSUIFWBDVVNNPUPS
Ӫ
5IFBSFBBSPVOEUIF67-BNQNBZCFDPNFEJTDPMPSFE
BGUFSVTJOHUIFQSPEVDUGPSBMPOHUJNFBOEUIJTJTEVF
UPUIF67MJHIUGSPNUIF67-BNQ5IJTEJTDPMPSBUJPOJT
OPUBOBCOPSNBMJUZ
Ӫ
5IFQSPEVDUNBZUFNQPSBSJMZTUPQJGFYDFTTJWFGPSDFJT
BQQMJFEUPUIF1VMTBUJOH#SVTITVDIBTJGJUJTGPSDJCMZ
QVTIFEEPXOBHBJOTUUIFTVSGBDF5IJTJTBTBGFUZ
NFDIBOJTNBOEQSPEVDUXJMMSFTVNFPQFSBUJPOJO
BQQSPYJNBUFMZTFDPOET
Ӫ
5IFSFNBZCFBSVCCFSTNFMMGPSBQQSPYJNBUFMZNPOUIT
BGUFSQVSDIBTF
Ӫ
5IFSFNBZBMTPCFBTNFMMJGBOFYDFTTJWFBNPVOUPG
IPVTFEVTUJTDMPHHFEJOUIF.JDSP)&1"'JMUFS
*OUIJTDBTFSFQMBDFUIF.JDSP)&1"'JMUFSCFGPSFUIF
SFDPNNFOEFESFQMBDFNFOUQFSJPE 1
Ӫ
3FGFSFODFT
4BGFUZ*OTUSVDUJPOT
"MM3":$01QSPEVDUTBSFEFTJHOFEXJUIUIFIJHIFTUTBGFUZTUBOEBSET
*.1035"/54"'&5:*/4536$5*0/43FBEBMMJOTUSVDUJPOTCFGPSFVTJOH
8"3/*/(
Ӫ
%POPUMFBWFBQQMJBODFXIFOQMVHHFEJO
6OQMVHGSPNPVUMFUXIFOOPUJOVTFBOECFGPSFTFSWJDJOH
Ӫ
%POPUVTFPVUEPPSTPSPOXFUTVSGBDFT
Ӫ
%POPUBMMPXUPCFVTFEBTBUPZ
$MPTFBUUFOUJPOJTOFDFTTBSZXIFOVTFECZPSOFBSDIJMESFO
Ӫ
6TFPOMZBTEFTDSJCFEJOUIJTNBOVBM
6TFPOMZNBOVGBDUVSFSˏ TSFDPNNFOEFEBUUBDINFOUT
Ӫ
%POPUVTFXJUIEBNBHFEDPSEPSQMVH
*GBQQMJBODFJTOPUXPSLJOHBTJUTIPVMEIBTCFFOESPQQFEEBNBHFEMFGUPVUEPPST
PSESPQQFEJOUPXBUFSSFUVSOJUUPBTFSWJDFDFOUFS
Ӫ
%POPUQVMMPSDBSSZCZDPSEVTFDPSEBTBIBOEMFDMPTFBEPPSPODPSEPSQVMMDPSE
BSPVOETIBSQFEHFTPSDPSOFST%POPUSVOBQQMJBODFPWFSDPSE,FFQDPSEBXBZGSPN
IFBUFETVSGBDFT
Ӫ
%POPUVOQMVHCZQVMMJOHPODPSE5PVOQMVHHSBTQUIFQMVHOPUUIFDPSE
Ӫ
%POPUIBOEMFQMVHPSBQQMJBODFXJUIXFUIBOET
Ӫ
%POPUQVUBOZPCKFDUJOUPPQFOJOHT
%POPUVTFXJUIBOZPQFOJOHCMPDLFELFFQGSFFPGEVTUMJOUIBJSBOEBOZUIJOHUIBUNBZ
SFEVDFBJSPX
Ӫ
,FFQIBJSMPPTFDMPUIJOHOHFSTBOEBMMQBSUTPGCPEZBXBZGSPNPQFOJOHTBOE
NPWJOHQBSUT
Ӫ
5VSOPBMMDPOUSPMTCFGPSFVOQMVHHJOH
Ӫ
%POPUVTFUPQJDLVQBNNBCMFPSDPNCVTUJCMFMJRVJETTVDIBTHBTPMJOFPSVTFJOBSFBT
XIFSFUIFZNBZCFQSFTFOU
Ӫ
"MXBZTUVSOPUIJTBQQMJBODFCFGPSFDPOOFDUJOHPSEJTDPOOFDUJOHNPUPSJ[FEOP[[MF
Ӫ
)PMEQMVHXIFOSFXJOEJOHPOUPDPSESFFM
Ӫ
%POPUBMMPXQMVHUPXIJQXIFOSFXJOEJOH
Ӫ
%POPUQJDLVQBOZUIJOHUIBUJTCVSOJOHPSTNPLJOHTVDIBTDJHBSFUUFTNBUDIFT
PSIPUBTIFT
Ӫ
%POPUVTFXJUIPVUEVTUCPYBOEPSMUFSTJOQMBDF
5PSFEVDFUIFSJTLPGSFFMFDUSJDTIPDLPSJOKVSZ